违规减持约787万股 罗欣药业控股股东被罚

       本报记者 吴文婧

    4月8日，罗欣药业发布公告称，公司近日收到控股股东山东罗欣控股有限公司（以下简称“罗欣控股”）通知，罗欣控股已收到浙江证监局下发的《行政处罚决定书》。

    《行政处罚决定书》显示，2023年5月18日至24日，罗欣控股通过大宗交易减持罗欣药业股份合计6225.00万股，占罗欣药业总股本的5.72%。罗欣控股在合计减持比例达到5%时未按规定停止交易，违规减持约787.06万股，占总股本的0.72%，合计成交金额约5233.93万元。按照拟制成本法计算，罗欣控股违法所得约为230.10万元。

    浙江证监局认为，罗欣控股行为违反了证券法第三十六条第一款和第六十三条第二款的相关规定，构成证券法第一百八十六条所述限制期买卖股票的违法情形，对罗欣控股给予警告，没收违法所得230.10万元，并处罚款50万元。

    上海兰迪律师事务所联合创始人李海波律师向《证券日报》记者表示：“控股股东违规减持通常被视为对公司未来发展不乐观的信号，这会导致市场情绪受到影响，引发股价大幅波动，投资者可能因此遭受直接的经济损失。”

    记者注意到，2023年5月24日，罗欣控股完成减持罗欣药业股份，在此之后的12个交易日内（5月25日至6月9日），罗欣药业股价有11个交易日下跌，据同花顺iFinD数据统计，期间公司股价累计跌幅约26%，6月9日一度跌至4.55元/股，为2023年全年公司股价最低点。

    据罗欣药业公告，罗欣控股已于2023年12月1日收到中国证监会下发的立案告知书，因涉嫌违反限制性规定转让证券，中国证监会决定对罗欣控股立案调查。

    “控股股东违规减持可能利用信息优势和控制权损害其他股东的利益，破坏公司治理的公正性和透明度。同时也可能影响上市公司在资本市场上的信誉，进而影响其未来的融资能力以及与其他企业或机构的业务合作。”李海波表示。

    规范上市公司大股东减持行为一直是监管部门的执法重点。2024年3月15日，证监会发布《关于加强上市公司监管的意见（试行）》，提出全面完善减持规则体系、严格规范大股东减持行为、有效防范绕道减持、严厉打击各类违规减持等四项具体要求，维护市场信心。

    国研新经济研究院创始院长朱克力向记者表示：“严格规范实控人、控股股东等减持行为，可有效遏制激进投机行为，减少市场波动，也有助于保护中小投资者利益。对稳定市场预期、维护市场秩序起到积极作用。”

    “一旦发现违规减持行为，监管部门应立即展开调查，并依法依规对违规者进行严厉处罚，包括但不限于罚款、市场禁入等，确保违规成本高昂，形成有效震慑。”李海波表示，“此外，还应当提升上市公司信息披露质量与透明度，确保投资者能够充分了解情况并做出理性决策。”