前三季度外资险企保费近2800亿元 市场份额升至7.52%

今年以来，随着对外资金融机构持股比例的进一步放开，外资险企的保费（文中保费数据均指“原保费”）市场份额进一步提升。

记者从相关渠道获得的数据显示，今年前三季度，中资保险公司保费收入34208.41亿元，市场份额92.48%；外资保险公司（银保监会统计口径中，将中外合资险企及国内营业的外资独资险企均归类为“外资保险公司”）保费收入2781.97亿元，市场份额7.52%，同比上升0.78个百分点。

整体来看，外资人身险公司市场份额高于外资产险公司，但都未超过10%。从产险公司看，前三季度，中资公司保费收入为10337.07亿元，市场份额为97.59%；而外资公司保费收入为255.10亿元，市场份额为2.41%。从人身险公司看，前三季度中资公司保费收入23871.34亿元，市场份额90.43%；外资公司保费收入为2526.87亿元，市场份额9.57%。

安永大中华区金融服务保险业主管合伙人黄悦栋在接受记者采访时表示，目前外资险企市场份额相对较低，主要源于外资险企经营受限于决策机制和治理机制等原因。但随着国内保险市场对外资的进一步开放，预计外资公司的市场份额未来会有所提升。外资公司还可以发挥鲶鱼效应，提升保险市场的良性竞争水平。

外资保险机构

加速进入中国市场

随着对外资持股比例的进一步放开，外资保险机构正加速进入中国市场。

2018年4月份，银保监会提出将外资人身险公司外方股比放宽至51%，3年后不再设限，另外放宽外资设立机构条件，取消外资保险机构设立前需开设2年代表处的要求。2019年5月份，银保监会取消了外资机构进入中国相关金融领域的总资产规模限制，强调在金融业对外开放中内外资一致的原则。2019年12月份，银保监会明确提到，自2020年1月1日起，正式取消经营人身保险业务的合资保险公司的外资比例限制，合资寿险公司的外资比例可达100%。

在多项政策推动下，国内外资险企的股权结构开始出现变化。

2019年12月14日，法国安盛集团完成收购安盛天平财险剩余50%股权，安盛天平随即成为中国最大的外资独资财险公司。今年5月4日，汇丰保险（亚洲）有限公司宣布，将收购国民信托所持有的汇丰人寿保险有限公司50%股权，交易完成后，汇丰人寿将成为其在内地的全资控股子公司。今年7月2日，恒安标准人寿收购标准人寿保险（亚洲）有限公司100%股权，标准人寿（亚洲）正式成为恒安标准人寿的全资子公司。

今年8月18日，友邦保险宣布，公司正式获得营业执照，成为我国首家外资独资人身保险公司。友邦保险中国区首席执行官张晓宇表示，持续开放的市场环境和更加规范有序的监管政策，为外资险企在中国的发展提供了沃土，也将推动中国寿险行业迈入新纪元。

在诸多利好因素推动下，外资保险公司的市场份额开始稳步提升。公开资料显示，2011年至2018年，外资寿险公司保费市场份额由4%增长至8%，外资产险公司的市场占比约在1%至2%之间。在2019年保险业对外开放加速环境下，外资险企市场份额同比上升0.98个百分点至7.17%。今年三季度末，外资人身险公司的保费市场份额进一步提升至9.57%；外资产险公司份额提升至2.41%；外资险企整体市场份额提升至7.52%。

经营掣肘因素

有望得到缓解

随着监管持续加大开放力度，掣肘外资险企发展的部分核心因素也将得到根本性解决。

黄悦栋对记者表示，目前外资险企市场份额占比较低，有四大原因：一是，外资险企经营受限于决策机制和治理机制。外资险企中国管理层的决策权限有限，部分重要决策权限在亚太区甚至外方总部。决策者对中国的情况未必十分了解，可能会影响决策效果。另外，外资寿险公司大部分采用合资形式，而且中外双方的持股比例大部分为50%：50%，容易形成僵局，影响决策效率和战略实施。二是，受监管政策的影响，外资险企的分支机构数量比较少，分支机构设立的速度相对较慢，保险业务种类的开展部分也落后于中资公司。三是，由于中国业务规模较小，外资公司在科技投入方面更多依靠母公司或外方，未能形成自身的科技优势。四是，随着中国在全球经济中的占比和地位上升，外资公司的品牌优势未能充分发挥。

而随着外资持股比例的进一步放开，上述部分经营困境有望得到根本性解决。一家外资险企总经理此前对记者表示，长远来看，放开外资持股限制利于合资寿险公司发展。黄悦栋也表示，随着监管对合资寿险公司外资比例限制的取消，已经有安盛、安联、安达、友邦等国际大型保险公司通过收购股权、成立控股集团或子公司等方式加码中国市场，预计外资公司的市场份额未来会有提升。

不过，就现阶段保险行业的经营格局来看，外资持股放开后，虽然利好外资险企发展，但外资险企仍面临多重考验，想要获得更多的市场份额，仍需持续优化经营管理理念。目前的国内保险市场，无论是寿险市场还是产险市场，已经出现强者恒强的态势，且头部险企均为中资险企。寿险市场，“老七家”（中国人寿、平安人寿、太保寿险、新华保险、泰康人寿、太平人寿、人保寿险）的保费市场份额近年来持续超过行业的50%，财险市场“老三家”（人保财险、平安产险、太平洋产险）也牢牢占据了市场的领导地位。

因此，外资险企想要获得更多市场份额需要变革经营理念。黄悦栋认为，外资险企可通过以下途径完善经营策略：一是建立高效的公司治理机制和决策机制。外资持股比例放开后，合资寿险公司有望解决中外双方持股50%：50%的公司治理困境，外方股东还需要更加贴近中国市场进行决策，给予中国当地管理层更大的自主权。二是选择细分市场进行差异化竞争。发挥外资险企的品牌优势、产品优势、服务优势、海外网络优势，在中高端市场进行差异化经营。三是提升自身科技能力。