出场理财师：管仁富
中国建设银行青岛延安三路支行金融理财师，2013年山东省金融理财师专业大赛一等奖，2014年青岛市第13届职业技能大赛财富顾问区优秀理财师。擅长：资产配置、家庭保险规划。
董女士，今年27岁，每月收入4000元。老公每月收入4500元，夫妻俩都有社保。家庭每月生活开支2000元 。目前家有活期存款3万元，定期存款8万元（包括结婚礼金等），无其他投资。今年董女士计划在短时间内在市里买房子，首付预计50万元。
理财：可以“进取”一些
根据目前客户一家的收支情况看，年收入在10.2万元左右，无补充保险支出，一般生活支出每年2.4万元，年结余约7.8万元。收入大于支出，资金流充裕，但手里无其他生息资产 ，同时董女士想今年短时间完成置业计划，收入压力会相对变大，因此对未来一段时间的理财规划要以获得相对高报酬的投资收益为目标。
夫妻二人正值新婚不久，除购房外暂无其他重要规划，且正处于事业的上升时期，特别是无赡养和教育支出负担，所以对资产的配置应该相对进取一点。考虑到董女士及其丈夫均无补充商业保险，因此建议为其夫妻配置一部分意外险。
现在处于经济复苏时期，这个时候的市场往往是股票投资的“黄金时期”。具体在投资方面，董女士属于中等收入家庭，风险属性为稳健型。在做好紧急备用金的前提下，可以适当增加股票或者基金的投资，如果市场过热，可以转为购买可转债基金，这样股市市场好时，该基金可以发挥其股性特点、以获得超额回报，股市市场不好时，可以发挥其债性、以规避风险。在具体投资方向上面，一般经济复苏会伴随着高新技术出现、基础材料研究的突破，因此高新技术、计算机、信息技术和互联网等会是超配的行业。另外可以关注眼下国家重要经济战略和改革，做好资产配置，在规避好风险的同时尽量获得高回报。
购房：可以先“租房过渡”
根据客户的理财目标中的购房规划，设想在资金不充裕的情况下，而能够购房规划。建议客户先以租房过渡，再购置新房。
根据客户给予的财务状况分析，一年内实现购房的可实现性不大，即使是首付50万。首先，客户购买新房所需的首付款还有一定的缺口，即使现有存款11万加上一年的投资利息所得（假设现在资本市场较好，客户现有资金投资于较高报酬的标的物），以及一年的家庭收入10.2万元减除家庭支出2.4万元，这样算来还差数万元。其次，即使客户一年后勉为其难凑足了50万元的首付款，这样会对生活质量、家庭保障都会产生影响。
根据客户的财务状况分析，在不降低其购房条件前提下给予建议：建议考虑先在过渡期内通过租房的方式来达到房产的购置，等几年后家庭可供支配资产充足时再购置房产 。如果客户夫妻二人在市区中等地段小区租用一套80平米房子，现在月租大约在1500元左右 ，这样需要客户每月增加1500元的租房支出。而从房租支出额度来看，对家庭的压力不大，因此可以考虑“租房过渡”的方式。
假定客户在5年后购买房子，按照房价成长率3%推算首付50万，5年后首付58万，余下资金需要贷款。家庭年收入按照5%的比例增长，未来5年的家庭总收入为60万、家庭支出（包含每年的保险保费支出1万元、家庭租房租金每年1.5万元）为25万元，以及家庭原有的11万元存款及其投资所得以及每年的净收入的投资所得、5年累计下来也是一笔很可观的资金，到时轻松买房不再只是梦想。
保险与教育规划不能忽视
在本案中，客户董女士没有提出其他规划，所以本理财规划不做其他规划细述。但是建议在关注购房规划的同时，应该把子女教育规划和保险规划也考虑其中。
董女士刚组成家庭不久，正处于家庭形成期，这个阶段的保险规划尤为重要，保险规划要首先考虑。一是保险保额大约为家庭年收入的10倍，保费支出应以家庭年收入的10%为宜，也就是说客户家庭每年拿出1万元左右作为保费投入；二是对于家庭形成期的保险种类则以轻投资重保障为主，应考虑的是保费便宜、消费型的意外伤害保险 、定期寿险及大病险 ，做到保费小、保额大。
子女教育需要从孩子未出生就开始筹备此笔资金。建议可采用定期定额的投资方式，而这笔资金更多地是从将来孩子上学的角度考虑，平时抚养孩子的花费从日常收入中进行支取。
记者 耿方辉
（来源：半岛网-城市信报） [编辑: 葛飞]
