近日，在为市民提供理财规划时，有不少理财师提出一个建议，做
基金定投。然而多数人都问，什么是基金定投？哪些基金适合定投？怎样选择定投的基金？城市信报记者采访了工商银行、农业银行多位理财师，手把手教您如何做基金定投。
1 基金定投是什么？ 介绍如何做基金定投之前，首先来介绍一下什么是基金定投。理财师解释说，所谓的基金定投，简单来说就是定期定额投资。“每隔同样的时间，投入同样的金额购买同一只基金，这就是基金定投。”工商银行延吉路支行理财经理尹少鹏说。
那么，什么基金适合定投呢？城市信报/信网记者了解到，目前基金主要分为货币型基金、债券型基金 、股票型基金及混合型基金四种。这四种基金中，都有做定投的基金。“货币型基金做定投，是最接近银行储蓄的理财方式，适合零风险的市民。”尹少鹏说。据尹少鹏介绍，在互联网宝宝兴起之后，很多市民一发工资就转到余额宝什么的，其实就是一种定投基金的行为，“只是收益比较低”。
根据多位理财师分析，股票型基金和混合型基金才是做定投的大头。市民如果一次性购入股票型或混合型基金，则需要持之以恒地跟踪基金投向的股票市场或者债券市场、境外市场、黄金 、原油等；判断市场的拐点，找到合适的买点，承担买入后市场可能继续下跌的风险；适时地兑现浮盈落袋为安，或者割肉出局力求东山再起。相信这一步就难住了很多毫无理财知识，或者怕麻烦的市民。
“相比一次性购入基金 ，定投可以最大限度排除人的主观判断等干扰因素，防止市民在市场高点时头脑发热，或者在低点时畏首畏尾。”尹少鹏说。
2 合适的基金怎么选？ 至少看一年的历史业绩 根据天天基金网统计数据，截至记者发稿时，可供定投的基金共有1311只。在上千只基金中，怎么选？看哪些方面判断？这成为不少市民投资的拦路虎。
在介绍定投基金的选择依据时，多位理财师将历史业绩列为了一项必看的内容。考虑到理财师所使用的数据分析终端不具有普遍意义，城市信报/信网记者以天天基金网为例进行介绍，市民也可以登录其他基金门户网站，或银行网站查询相应数据。
打开天天基金网，在左上角有一个定投排行，市民点击进入可以看见，在每一只基金后面，都会有相应的近1年、2年、3年、5年定投收益表现，并可以进行排序。看多长时间历史业绩比较适合？考虑到一般定投都在1年以上，基金的表现稳定性至关重要。城市信报/信网记者综合多位理财师建议，市民选择基金最好是在近3年、近2年、近1年排名都能排进前三分之一。如何看排名，市民仅需要点开任何一只基金名称，在下方阶段涨幅板块里面有个同类排名，一目了然。
基金掌门人也很重要 同时，基金经理这一项也是多位理财师极为看重的。尹少鹏说：“看历史业绩并不能代表现在和未来，还要看基金经理的选择。”一款基金表现如何，离不开基金经理的管理。“当然基金经理并不是一个人在工作，在他的背后，还有一个团队来支撑，提供各种帮助，包括数据分析 、投资方向建议等等。这些集中表现为基金经理的管理。”尹少鹏说。据介绍，如果基金经理换了，市民最好要重新调整定投的对象。
点击任意一只基金进入后，都会有一个基金经理选项。市民点基金经理，就可以看到该经理是从何时开始负责这只基金 ，收益表现如何，管理的其他基金业绩如何，是否值得信赖。
看净值表现判断风控 除此之外，多位理财师还总结了其他挑选基金的注意事项。
市民最关心的就是投资安全性。据了解，衡量一只基金的风险有很多指标，包括标准差、下行风险、各种系数等，不过对毫无投资经验的市民来说，看懂比较复杂。农业银行市南第三支行理财经理高文哲为市民介绍一种最简单的方法：观察所选基金的净值走势。市民在所选基金下方，有提供累计收益率走势图，可以看到3年来该基金累计收益走势，同时还配有沪深300指数和上证指数比较。
考虑到多数定投基金都是投向股票型基金 ，基金都持有哪些企业股票？是否靠谱？看基金的持仓结构，也成了一项选择依据。除了个人投资者以外，机构投资者也是一支重要力量，它们拥有更完善的分析团队和更丰厚的投资经验，对基金的研究程度比个人要深得多，机构持有比例高的基金往往是业绩优异的基金。市民在选择基金时不妨看一眼持有人结构。
选择时间，重在坚持 低买高卖是很多市民都清楚的投资道理。但是考虑到股票型基金受股市波动影响大，何时为高何时为低呢？
“定投重在长期投资，在这个过程中可能基金有涨有跌。市民要做的就是坚持，不要受外界影响，做一个长期投资。特别是在市场比较弱势的情况下，市民可以考虑增加投资以扩大份额，而在市场良好的情况下，反而应该减少一些持仓，避免高位买入。”尹少鹏说。
据介绍，投资时间足够长的情况下，一般一年左右，市民就能够发现市场波动规律。“指数的30日、60日、90日一般会有均线，低于某个均线就可以认为是处于低位，市民可以考虑买入。”高文哲说。
不过，高文哲建议，市民做基金定投重在一个长期过程，摊平成本，降低可能发生的市场风险。
◎这些误区你要知道 误区一：扣款日可以是任一天 因为2月份(非闰年)只有28天，所以为保证全年在固定时间扣款，基金定投的扣款日只能是在每月1～28日。这样一来，想在29～31日扣款的市民就要注意了。此外，扣款日如遇节假日将自动顺延，例如约定扣款日8月9日，但如果次月9日为周日，则扣款日自动顺延至10日。
误区二：只能按月定投 在正常情况下，定投只能按月投资，但部分基金公司规定，定投可按周、按月、按双月或季度投资。所以市民在选择基金之后，可以跟基金公司详细沟通了解定投周期。据介绍，按周要比按月定投能更好地分摊成本，而按季定投主要是为一些月工资仅够日常之用的人群所准备的，具体选择哪种要根据自己的经济状况而定。
误区三：定投的总投入很大 不少市民认为，如果每月都要坚持买入基金的话，长期下来需要投入的资金量很大，其实不然。据了解，为了鼓励定投，基金公司一般将起投金额设置得很低，低至100元起，如果每月定投一次，一年下来也才1200元，因此定投能够满足各类人群的投资需要。
误区四：金额不可变更，不会亏损 按规定，签订定期定额投资协议后，约定投资期内不能直接修改定投金额，不过，现在强大的网上系统已经可以满足市民随时变更的需求了。
不少市民认为，选择了基金定投，可以通过长期投资规避亏损。这种想法是错误的。据了解，定投只是平摊了投入的成本，并不能保证稳赚不赔，尤其是当市场持续低迷的时候，定投可能仍然会陷入亏损。
误区五：持续亏损应当赎回 据介绍，定投发生亏损有两种情况，一是市场长期不好，绝大多数的基金定投下来都会发生亏损，这种情况下，市民更要坚持，千万不要在市场底部的时候赎回，成为了“高买低卖”。另外一种情况是所选基金不给力，别的基金都跑得稳稳的，而这只却赚钱很勉强或者持续亏损，那我们就要考虑转换定投的品种了。
误区六：基金定投只能一次性赎回 很多市民以为基金只能全部赎回，城市信报/信网记者了解到，其实定投基金既可以一次性全部赎回，也可以部分赎回，完全可以根据自己支用资金的需求做选择。
误区七：扣款失败定投失效 忘记提前存款、工资发放延误，会不会导致定投失败呢？据了解，如果当期定期定额交易申请扣款失败，则当期定期定额申请无效，但并不影响后面的定期定额交易，要提醒市民注意的是，如果违约三次就算定投协议失效了。 城市信报/信网记者 王琦
（来源：半岛网-城市信报） [编辑: 李敏娜]
